Το πράσινο υδρογόνο ορίζεται ως το αέριο υδρογόνο που παράγεται μέσω ηλεκτρόλυσης του νερού, όπου το ηλεκτρικό ρεύμα που χρησιμοποιείται στη διαδικασία ηλεκτρόλυσης παράγεται κατά 100% από ανανεώσιμες πηγές ενέργειας, όπως η ηλιακή, η αιολική ή η υδροηλεκτρική ενέργεια. Αυτή η μέθοδος παραγωγής εξασφαλίζει ότι ολόκληρος ο κύκλος ζωής του υδρογόνου — από την παραγωγή του μέχρι την τελική του χρήση — έχει ως αποτέλεσμα μηδενικές εκπομπές διοξειδίου του άνθρακα, κάτι που το διαφοροποιεί από άλλους τύπους υδρογόνου. Το γκρι υδρογόνο, για παράδειγμα, παράγεται από φυσικό αέριο χωρίς αποθήκευση άνθρακα, με αποτέλεσμα την έκλυση σημαντικών ποσοτήτων CO₂, ενώ το μπλε υδρογόνο χρησιμοποιεί φυσικό αέριο με αποθήκευση άνθρακα, εξαρτώμενο όμως ακόμη από ορυκτά καύσιμα. Η ουσιαστική σημασία του πράσινου υδρογόνου έγκειται στη συμμόρφωσή του με τους στόχους της βιωσιμότητας και της αποεμπολισμού άνθρακα: λειτουργεί ως καθαρό ενεργειακό μέσο που μπορεί να αντικαταστήσει τα ορυκτά καύσιμα σε τομείς που είναι δύσκολο να ηλεκτροδοτηθούν, επιταχύνοντας τη μετάβαση σε μια οικονομία ουδέν άνθρακα. Η ονομασία του ως "πράσινο" τονίζει τον ρόλο του ως περιβαλλοντικά αβλαβή εναλλακτική, η οποία είναι αποφασιστικής σημασίας για την επίτευξη των παγκόσμιων κλιματικών στόχων.